Montar um plano de trading com um bom gerenciamento de risco é uma das maiores dificuldades de quem opera no mercado financeiro fazendo day trade. Por vezes, até traçam algumas metas, mas não conseguem colocá-las em prática no mercado.

Estabelecer limites de perda e ganho é um assunto recorrente e que todo mundo já sabe! Mas já parou para analisar parâmetros fora do mercado que podem estar prejudicando a sua performance nas operações?

No artigo de hoje, você levará diversas dicas valiosas que lhe ajudarão a reformular o seu plano de trading e definir um gerenciamento de risco preciso..

Siga em frente comigo!

Risco sobre o patrimônio

A análise de risco deve começar com base no patrimônio, ou seja, quanto de capital disponível você reservará para fazer operações arrojadas no day trade.O ideal é que seja definido um percentual mensal entre 5% e 10%.

Por exemplo, se o day trader construiu um patrimônio de R$30 mil reais, muitas vezes conquistado de outras fontes de renda, a reserva desse valor para operações de risco ficaria entre R$1500 e R$3000.

Tendo ciência do percentual do patrimônio que está em risco, de certa forma, o conforto emocional será maior no dia a dia das operações, pois o valor financeiro foi planejado de cabeça fria fora do mercado. 

Desta forma, respeitar os limites do gerenciamento de risco não será um problema, desde que o trader também esteja disciplinado.

Solução para Day trader sem patrimônio

Existe um grande número de investidores que realizam day trade com margem apertada, e muitos deles utilizam um montante financeiro que não podem ou, de forma inconsciente, não estão dispostos a perder.

Alguns até conseguem grandes sequências de ganhos, porém, em dias ou semanas ruins, devolvem todo o lucro realizado pela não aceitação da perda do único patrimônio,o qual foi construído no mercado.

Neste caso, a melhor forma de operar day trade com a consciência tranquila é através de uma mesa proprietária, a qual oferece seu capital para operadores consistentes, sem a necessidade de cobrir margens em caso de perdas. Se essa oportunidade lhe interessou, leia outro artigo aqui no blog!

Definição de limites mensais

Uma vez definido o valor reservado do patrimônio para fazer day trade, é hora de montar o plano de trading estabelecendo os limites financeiros mensais, como meta de ganho e limite de perda, no entanto é preciso esclarecer que é preciso flexibilidade no cumprimento delas, conforme a volatilidade do mercado.

Considerando um risco mensal de 10% sobre o patrimônio, conforme explicado no tópico anterior, o retorno mínimo aceitável dentro de um mês é de 10% também, ou seja, 1 para 1. Se o trader conseguir performar bem e aumentá-lo para 15% ou 20%, sem aumentar seu risco, será melhor ainda!

Voltando ao exemplo do Day Trader com um patrimônio de R$30 mil, ao arriscar R$3 mil (10%), ele deverá buscar, no mínimo, mais R$3 mil de retorno (10%) para valer a pena o risco.

Também é preciso aceitar a ideia de que daytrade é uma renda variável, logo poderá ocorrer meses abaixo da meta ou até negativos.O segredo aqui é buscar a melhoria contínua, corrigindo erros e ampliando os acertos para voltar a performar bem no mercado.

Definição de limites diários

Alinhar a meta diária, conforme a volatilidade que o mercado está apresentando no dia é uma das maiores dificuldades dos Day traders. Parar de operar no limite financeiro conquistado com o mercado dando mais “oportunidades” é uma dor muito grande.

Nesses momentos ocorrem aquelas operações que dão errado e, devido ao emocional abalado e a não aceitação de perder a meta, acabam levando todo financeiro realizado e mais um pouco.

A melhor forma de resolver isso é flexibilizar a meta diária em 3 níveis a seguir:

Metas para dias neutros

Considera um dia neutro aqueles em que não há indicadores relevantes que motivem o mercado a gerar tendência para algum lado. Geralmente, ele fica formando topos e fundos aleatórios no formato de lateralidade.

Esses são dias extremamente difíceis de operar e buscar uma meta financeira alta pode aumentar sua exposição ao risco, caso a operação dê errado.Em dias neutros, o ideal é fazer menos operações buscando algo em torno de 50% da meta padrão.

Meta para dias de indicadores econômicos

Os dias em que indicadores econômicos são publicados costumam gerar uma boa volatilidade e tendência para algum lado, principalmente quando são dos Estados Unidos. Entre eles podemos citar o payroll (dados de emprego), indicadores de inflação, produção industrial, entre outros.

Nesses dias,a clareza do contexto facilita o Day trader, com conhecimento, a buscar a meta financeira padrão definida no seu plano de trading. 

Aqui, não há problema em exceder um pouco o limite de ganho para aproveitar a boa oportunidade, principalmente se os indicadores vierem muito ruins em relação às expectativas do mercado.

No entanto,é preciso que seja respeitado o drawdown máximo em relação ao ganho, caso as operações seguidas deem errado.

Exemplificando drawdown:

Quando um trader atinge um ganho de R$1000 reais e tem planejado um drawdown máximo de 30%, isso quer dizer que ele não pode perder mais de 300 reais da meta.

Essa é uma ótima forma do Day Trader não entrar numa espiral negativa e devolver todo o ganho conquistado e, em alguns casos críticos, acabar stopando o dia.

Meta para dias de Breaking News

São raros os dias em que o mercado gera uma volatilidade muito fora da curva, mas quando ocorrem, torna-se uma oportunidade de conquistar de 2 a 3 metas padrão do plano de trading.

Dentro desse contexto, podemos citar o dia do anúncio da dívida de mais de 50 bilhões das Lojas Americanas, em Maio de 2023, que derrubou o valor das ações em 77,42% num único dia.

Outro exemplo foi o “Joesley Day”, em 17/05/2017,o qual foi o dia do vazamento de conversas entre Michel Temer,o então presidente na época, e o empresário Joesley Batista tramando uma crise política para boicotar a reforma da previdência.

Nesse dia, tanto o dólar, quanto o índice bovespa variaram mais de 9%, muito além da média diária, que gira em torno de 1,5%. Sabendo do contexto,quantas metas daria para bater nesse dia hein?

Estipulando a meta financeira diária

Para o trader  bater uma meta de R$3 mil no mês (conforme o exemplo), a média de ganhos diários, considerando 22 pregões, precisará ser de R$136 reais, aproximadamente. No entanto, essa métrica deve ser apenas uma referência, pois, estabelecer valores fixos em renda variável não funciona!

O que vai ajudar o trader na conquista da meta mensal é a flexibilização da meta diária,conforme descrito no tópico anterior, pois, assim ele conseguirá compensar dias ruins em dias bons no mercado.

Definição de stop gain e stop loss

Toda plataforma de day trade é possível definir os parâmetros de stop gain (meta de ganho) e stop loss (limite de perda) de forma fixa, no entanto, o ideal é que sejam sempre revisados conforme a estratégia do trader e a volatilidade do mercado.

Em dias de notícias e indicadores importantes podem ocorrer as famosas “violinadas” que é quando o mercado está volátil de tal forma que acaba atingindo stop loss muito curto para esse tipo de contexto.

Aqui, o trader precisa saber a seguinte equação: Quanto maior a volatilidade deve-se usar menos contratos e estipular alvos mais longos e vice-versa.

Definição de margem e alavancagem

Muitas corretoras exigem margens muito pequenas para operar day trade no mercado financeiro.Por exemplo, a Toro exige apenas R$100 para Mini Índice e R$150 para Mini Dólar para operar 1 contrato, permitindo ao trader fazer uso da alavancagem.

Como boa prática, o ideal é que seja depositado apenas o valor que corresponde ao limite de perda diária no plano de trading. Assim, caso o trader não consiga stoapar a operação, seja por problemas emocionais, ou problemas técnicos, a própria corretora não deixará exceder esse valor ao acionar a zeragem compulsória.

Limite de operações

Quanto mais o trader se expõe ao mercado abrindo operações, maior serão as chances de perda. Aqui, a frase “menos é mais” faz muito sentido, pois o trader irá mitigar o seu risco e aproveitará as melhores oportunidades ao operar com essa filosofia.

Caso o trader venha a perder 3 operações seguidas, o ideal é analisar novamente o contexto do mercado para avaliar se realmente vale a pena continuar operando. De repente, o dia está neutro e com poucas oportunidades, as quais não vale o risco de aproveitar.

Quanto às operações positivas, não bater a meta com 7 a 10 operações também pode significar que o mercado “não está para peixe”, levando a um esforço e risco muito maior para bater a meta padrão. Nesse caso, o ideal é aceitar encerrar o dia abaixo da meta, pois pode ser facilmente compensado em um dia bom.

Tenha uma estratégia vencedora

Para que um gerenciamento de risco seja positivo, é preciso que o trader estude e coloque em prática uma estratégia com no mínimo 60% de acerto, que proporcione um risco retorno de pelo menos 1 para 1, ou seja, se perder R$100 reais, deve ganhar R$100 reais.

Nesse cenário, caso o trader venha a fazer 100 operações no mês, sendo 60 positivas (60%) e 40 negativas (40%), o saldo líquido será de R$2000 reais de lucro.

Por mais que a taxa de acerto seja baixa no começo, perder menos e ganhar mais já torna a estratégia vencedora.

Tenha disciplina e controle emocional

A parte comportamental é elemento chave para o seu gerenciamento de risco dar certo. De nada adianta colocar todo o seu plano de trading numa planilha de excel e não seguí-lo.

Tentar consertar dias ruins e voltar no dia seguinte querendo recuperar o que perdeu só te colocará numa espiral negativa de perda que pode durar semanas ou até quando sobrar capital para operar.

Para auxiliar o seu gerenciamento de risco, utilize mecanismos de travas das plataformas de day trading para não permitir a abertura de novas operações quando os mesmos forem atingidos.

Cuidado com as sequência de ganhos

Uma sequência de dias, semanas ou meses sem perder no mercado financeiro pode criar uma sensação de que você se tornou “bom o bastante” para dominá-lo. 

Esse tipo de sentimento faz com que o trader “escorregue na disciplina” no seu gerenciamento e cometa erros que podem culminar em grandes perdas conquistadas. Um bom exemplo é ficar corrigindo operações perdedoras fazendo preço médio.

Explicando preço médio

Também chamado de preço “mérdio”, esse é o tipo de operação que trader atua contra a tendência comprando mais com o mercado caindo ou vendendo mais com o mercado subindo acreditando que suas convicções de análise estão certas e o mercado uma hora virá ao seu favor.

Muitas vezes costuma dar certo dando a sensação de que “o trader nunca erra”, mas o dia que a operação dá errado, acaba levando todo o lucro realizado com essa conduta indevida.

Ligando os pontos

Diante do exposto,fica evidente que um bom gerenciamento de risco no day trade é essencial para o sucesso e a sustentabilidade das operações no mercado financeiro.

Iniciar o planejamento a partir da análise do patrimônio disponível e definir um percentual adequado para arriscar em cada operação são etapas cruciais.

Ao estabelecer metas mensais e diárias, o day trader tem uma referência clara do que busca alcançar, considerando a volatilidade do mercado e sendo flexível para ajustar as estratégias conforme o contexto do dia. 

A utilização de alavancagem e margens exige cautela, e o depósito de um valor correspondente ao limite diário de perda é uma prática inteligente para evitar perdas maiores do que o planejado.

Reduzir a quantidade de operações e ter uma estratégia vencedora, com uma taxa de acerto razoável e um risco retorno favorável, também são pilares para o sucesso no day trade.

Lembre sempre que, para o plano de trading dar certo, é essencial que o trader tenha disciplina de segui-lo à risca e controle emocional no dia a dia das operações.

Unido a todos esses elementos, o trader estará mais preparado para enfrentar os desafios do mercado financeiro, construindo um gerenciamento de risco sólido que proporcione bons resultados de longo prazo.

Espero que essas dicas contribuam para a reformulação do seu plano de trading!

Até a próxima!