A média móvel é o indicador padrão no gráfico de qualquer trader no mundo, mas afinal, como interpretá-la corretamente?Quais são os melhores períodos a serem usados?

Neste artigo vou te passar a visão que tenho deste indicador e, caso queira alimentar essa discussão, te encontro nos comentários!

Como funcionam as médias móveis?

Os períodos das médias móveis são calculados com base no fechamento dos candlesticks.

Por exemplo, uma média móvel de  20 períodos no gráfico de 5 minutos, irá calcular a média de preço das últimas 20 barras fechadas.

Pode-se usar uma média simples ou exponencial, esta última inclui uma ponderação no preço das últimas barras, pois representam o que está acontecendo no mercado no momento e é a mais recomendável de ser utilizada.

Confiabilidade das médias móveis

De todos os indicadores que já plotei no gráfico, analisei e operei, as médias móveis são as que o mercado mais respeita em dias de tendência.

No entanto, a decisão das suas operações não podem estar baseadas somente nelas, conforme expliquei no texto : “análise técnica: funciona mesmo?”.

É preciso que você esteja antenado ao contexto de mercado e se tem dados econômicos importantes na agenda do dia que você está operando.

Qual o período de média móvel ideal para utilizar?

Muitos traders utilizam  20 períodos, que geralmente é o padrão de muitas plataformas ,mas ficam na dúvida se este é o ideal para o seu operacional.

Uma coisa é fato: quanto maior o período da média móvel, melhor será a sua confiabilidade,pois, vários preços negociados entram na média.

Para day trade, entendo que a configuração correta deve estar baseada na janela de horário de negociação da bolsa, que é de 8 horas, e o tempo gráfico operado.

Vamos esquematizar  um exemplo para você entender melhor:

• Fazendo as contas, 8 horas de pregão  tem 480 minutos, correto?
• Para o gráfico de 5 minutos (mais utilizado pelos traders), deve-se dividir 480 por 5, o que dará uma média móvel de 96 períodos. 
• Para o gráfico de 15 minutos, a conta seria 480 dividido por 15, o que daria a média móvel ideal de 32 períodos.

Confira abaixo um gráfico de 5 minutos do par de moedas dólar – yene (USD/JPY), onde foi plotada uma média de 96 periodos.

Note que o mercado inicia a tendência a partir dela e volta mais tarde para testá-la 4 vezes!

Estes períodos foram calculados para estratégia de day trade, que são negociações abertas e encerradas no mesmo dia.

Caso você opere swing trade, que são operações mais longas, você terá que adaptar o cálculo dos períodos das médias para um número de dias maior, pois senão a média vai ficar muito curta.

No caso do mercado de Forex, que funciona 24 horas durante a semana, as médias móveis vão trazer um panorama das últimas 8 horas de negociação.

Para quem não sabe, este mercado é itinerante, pois quando uma bolsa na ásia está fechando, outra na europa está abrindo e cada uma tem seus motivadores de oscilação.

Em breve lançaremos um artigo falando especificamente do mercado de Forex.

Cruzando de médias móveis

Na literatura da análise técnica, o cruzamento de médias móveis indicam reversão de tendência,mas essa estratégia precisa ser somada ao contexto de mercado para tomada de decisão.

Essa técnica consiste no uso de uma média com período longo com outra de período curto, vamos exemplificar novamente:

• Pode-se usar a média de 96 períodos como longa, conforme calculamos no tópico anterior.
• No gráfico de 5 minutos, pode-se usar a média de 12 períodos como curta, pois expressa o que aconteceu na última hora de pregão (60 dividido por 5 = 12).

Lembrando que estes cálculos estão baseados em estratégias de day trade. Caso você opera swing trade , adapte a análise ao seu contexto.

Analisando o mesmo gráfico citado acima (USDJPY) , porém inserindo a média móvel de 12 periodos (amarela), veja que ocorre o cruzamento das médias quando a tendência é definida e a mais curta baliza o preço servindo até de ponto de entrada.

O problema de uma média curta é que o preço pode “vazar” e ocorrer o stop que chamamos de “violinada”, que é quando o mercado atinje seu alvo de perda, mas depois segue a tendência. Por isso é preciso estrutuar as operações adequadamente com o stop loss e lote corretos.

Em breve lançaremos um artigo somente deste assunto, portanto, salve o site aí nos seus favoritos!

VWAP – Média móvel ponderada pelo volume

A diferença deste tipo de média móvel é que ela é calculada pelo volume de contratos negociados na bolsa.

Também não deve ser um indicador único de tomada de decisão, sempre reafirmo em todo o artigo.

Basicamente, os players que estão vendendo querem o preço abaixo da vwap e os compradores querem acima, pois suas posições estão por ali, em média.

Há dias que o mercado não tem motivos para definir uma tendência e ele acaba apenas girando em torno da vwap.

Somada a distribuição normal de probabilidades, que é uma estratégia estatística , esta média móvel pode ajudar na tomada de decisão.

Como aprofundar seus conhecimentos?

Você não precisa comprar cursos de day trade caros dos gurus da internet por aí para estudar o mercado financeiro.Existe muito conteúdo gratuito na intenet, inclusive aqui , no site receita home office!

Para aprofundar esse assunto e outros da análise técnica, indicamos a leitura do livro “Análise técnica do mercado financeiro: Um guia abrangente de aplicações e métodos de negociação”. Este é um best seller lançado em 1986 do analista de mercado financeiro americano John J. Murphy.

Este livro custa em média R$55 reais e vai te trazer um baita conhecimento em análise técnica que é ótimo para quem está começando no mercado financeiro.

Se quiser saber mais a fundo as fórmulas das médias móveis, indicamos um artigo do wikipédia.

Conclusão

A média móvel é um ótimo indicador para estar nas suas análises e tomadas de decisões dentro do mercado financeiro,porém é preciso fazer os cálculos dos períodos corretos ,conforme o tempo gráfico operado.

A interpretação das médias deve estar alinhada ao contexto macro e microeconômico ,pois o que movimenta o mercado financeiro é a precificação dos riscos, tal assunto que abordaremos em breve aqui no site.

E você, como utiliza as médias móveis no seu operacional?

Compartilha sua ideia nos comentários para alimentarmos essa discussão!

Um abraço e até logo!